天瑞儀器（300165）2023年半年度董事會(huì)經(jīng)營(yíng)評(píng)述內(nèi)容如下：

一、報(bào)告期內(nèi)公司從事的主要業(yè)務(wù)

（一）公司所從事的主要業(yè)務(wù)、主要產(chǎn)品及其用途

(資料圖片)

公司是專業(yè)從事分析檢測(cè)、環(huán)境監(jiān)測(cè)、生態(tài)治理及相關(guān)服務(wù)的高新技術(shù)企業(yè)。公司報(bào)告期內(nèi)從事的主要業(yè)務(wù)是分析檢測(cè)儀器、環(huán)境監(jiān)測(cè)儀器以及生態(tài)治理、體外診斷試劑及儀器、第三方檢驗(yàn)檢測(cè)服務(wù)等。公司作為國(guó)內(nèi)分析儀器行業(yè)的領(lǐng)航者，以先進(jìn)的檢測(cè)技術(shù)為核心，憑借團(tuán)隊(duì)強(qiáng)大的研發(fā)能力，不斷豐富產(chǎn)品種類，拓展新的應(yīng)用領(lǐng)域，通過收購(gòu)?fù)瓿晒驹谏鷳B(tài)治理行業(yè)的布局，逐步由較為單一的分析儀器供應(yīng)商發(fā)展為分析檢測(cè)綜合服務(wù)提供商。

1、儀器儀表行業(yè)

實(shí)驗(yàn)分析儀器是公司核心產(chǎn)品，公司擁有齊全的實(shí)驗(yàn)分析儀器產(chǎn)品線，主導(dǎo)產(chǎn)品包括光譜儀、質(zhì)譜儀為主的高端實(shí)驗(yàn)分析儀器等，下游應(yīng)用涵蓋環(huán)境保護(hù)、消費(fèi)品安全、工業(yè)測(cè)試與分析、政府監(jiān)管、科學(xué)研究等眾多領(lǐng)域。

公司生產(chǎn)的XRF（能量色散X射線熒光光譜儀）已廣泛應(yīng)用工業(yè)檢測(cè)、環(huán)境監(jiān)測(cè)、食品安全等領(lǐng)域，在分析儀器產(chǎn)品研發(fā)、核心技術(shù)、產(chǎn)品質(zhì)量、售后服務(wù)、客戶資源與品牌優(yōu)勢(shì)方面逐漸建立了競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。公司有強(qiáng)大的主動(dòng)研發(fā)能力，以及二次開發(fā)的能力。

2、環(huán)境治理行業(yè)

公司全資子公司天瑞環(huán)境是專業(yè)從事環(huán)保工程的設(shè)計(jì)、施工，第三方治理及水處理藥劑銷售的企業(yè)，主要面對(duì)工廠和市政，提供一體化的環(huán)保解決方案。

公司環(huán)境保護(hù)板塊其他子公司業(yè)務(wù)領(lǐng)域涉及環(huán)境/污染源在線監(jiān)測(cè)、生活污水處理（城鎮(zhèn)/農(nóng)村）、工業(yè)廢水治理、固廢資源化處理處置、生態(tài)環(huán)境修復(fù)等。

3、體外診斷行業(yè)

公司全資子公司貝西生物是專注于IVD相關(guān)產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售、服務(wù)的高科技企業(yè)，屬于體外診斷（IVD）行業(yè)下的即時(shí)檢驗(yàn)（POCT）細(xì)分領(lǐng)域。貝西生物通過自主研發(fā)和合作研發(fā)等方式，在心血管疾病的診斷、感染性疾病的診斷、自動(dòng)化儀器等領(lǐng)域，取得了多項(xiàng)科技成果，并實(shí)現(xiàn)了產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)化。

4、第三方檢測(cè)服務(wù)行業(yè)

公司控股子公司國(guó)測(cè)檢測(cè)主營(yíng)檢測(cè)業(yè)務(wù)覆蓋環(huán)境、食品、農(nóng)產(chǎn)品、電子電器、職業(yè)衛(wèi)生、生活飲用水、城市污水和污泥、農(nóng)林業(yè)土壤、海水等。環(huán)境服務(wù)包含氣體泄漏檢測(cè)和修復(fù)、環(huán)境評(píng)價(jià)、環(huán)?？⒐を?yàn)收、土壤場(chǎng)地調(diào)查，在線監(jiān)測(cè)運(yùn)維與管理。國(guó)測(cè)檢測(cè)兩大重點(diǎn)實(shí)驗(yàn)室：二噁英實(shí)驗(yàn)室和土壤實(shí)驗(yàn)室，在全國(guó)第三方檢測(cè)領(lǐng)域具有很強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)力。

（二）主要經(jīng)營(yíng)模式

1、研發(fā)模式

公司的研發(fā)流程主要分為概念立項(xiàng)階段、計(jì)劃開發(fā)階段、樣機(jī)驗(yàn)證階段、產(chǎn)品發(fā)布階段，共4個(gè)階段。

概念立項(xiàng)階段是根據(jù)行業(yè)發(fā)展、同行業(yè)產(chǎn)品對(duì)比和客戶需求等多方面因素討論確定的公司較長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)的技術(shù)發(fā)展路線和產(chǎn)品發(fā)展路線的規(guī)劃。計(jì)劃開發(fā)階段是公司研發(fā)部門根據(jù)公司制定的產(chǎn)品發(fā)展規(guī)劃或客戶訂制需求進(jìn)行市場(chǎng)調(diào)研、技術(shù)分析和人員需求分析等工作，制定出可行的產(chǎn)品開發(fā)計(jì)劃，并對(duì)產(chǎn)品開發(fā)過程進(jìn)行技術(shù)目標(biāo)指導(dǎo)和技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)分析、根據(jù)產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)計(jì)劃進(jìn)行產(chǎn)品開發(fā)、測(cè)試、評(píng)審等具體科研工作的安排。樣機(jī)驗(yàn)證階段包括小批量試產(chǎn)、客戶試用及驗(yàn)證評(píng)審。產(chǎn)品發(fā)布階段是公司正式將研發(fā)產(chǎn)品投放市場(chǎng)，產(chǎn)品銷售后為客戶提供全方位的售后服務(wù)，通過收集、整理客戶的產(chǎn)品體驗(yàn)對(duì)產(chǎn)品進(jìn)行不斷的改正、改善。

2、采購(gòu)模式

公司面向市場(chǎng)獨(dú)立采購(gòu)，與供應(yīng)商簽訂相關(guān)合同。對(duì)于核心配件、關(guān)鍵原材料，公司選定幾家國(guó)內(nèi)外知名供應(yīng)商，建立長(zhǎng)期穩(wěn)定的合作關(guān)系、確定協(xié)議價(jià)格并簽訂合作協(xié)議，按照協(xié)議價(jià)格進(jìn)行采購(gòu)。對(duì)于常規(guī)原材料，公司建立了多條供應(yīng)渠道。每類產(chǎn)品備有多家合格供應(yīng)商，通過詢價(jià)比價(jià)方式選定最優(yōu)供貨條件的供應(yīng)商供貨，在同等質(zhì)量與價(jià)格條件下，公司優(yōu)先選擇長(zhǎng)年合作的供應(yīng)商供貨。為保證采購(gòu)物料的質(zhì)量，公司制定了嚴(yán)格、科學(xué)的采購(gòu)制度，從供應(yīng)商的選擇、采購(gòu)價(jià)格的確定到質(zhì)量檢驗(yàn)的全過程進(jìn)行嚴(yán)格管理，采購(gòu)方式主要包括談判式采購(gòu)、競(jìng)爭(zhēng)性采購(gòu)和詢價(jià)式采購(gòu)。

3、生產(chǎn)模式

公司的生產(chǎn)模式是以市場(chǎng)需求為導(dǎo)向，根據(jù)訂單情況制訂生產(chǎn)計(jì)劃。生產(chǎn)制造方面，公司采用ERP系統(tǒng)，對(duì)產(chǎn)品的生產(chǎn)、采購(gòu)進(jìn)行統(tǒng)一規(guī)劃。公司生產(chǎn)過程主要分為生產(chǎn)計(jì)劃、核心部件裝配（部分采用外協(xié)加工）、整機(jī)集成（包括軟件安裝調(diào)試）、標(biāo)定、整機(jī)檢驗(yàn)、產(chǎn)品入庫(kù)等幾個(gè)主要過程。公司自主生產(chǎn)的核心部件均由公司自主設(shè)計(jì)，將一般配件進(jìn)行外協(xié)加工，重要配件由公司自主生產(chǎn)，并通過原材料、外協(xié)加工配件的裝配形成核心部件；部分核心部件也采用外協(xié)加工的方式，由OEM廠家按照公司的產(chǎn)品規(guī)格要求和工藝進(jìn)行定制生產(chǎn)。在核心部件的基礎(chǔ)上，按照公司產(chǎn)品系列的標(biāo)準(zhǔn)和設(shè)計(jì)將核心部件集成實(shí)現(xiàn)整機(jī)產(chǎn)品。整機(jī)產(chǎn)品完成后還必須配置公司開發(fā)的應(yīng)用軟件，進(jìn)行調(diào)試并經(jīng)過產(chǎn)品質(zhì)量檢查合格后入庫(kù)。

4、銷售模式

公司產(chǎn)品銷售模式分為直銷和經(jīng)銷，其中直銷模式是最主要的銷售模式。直銷模式下，公司主要通過參與協(xié)議談判、招投標(biāo)等方式直接和客戶達(dá)成產(chǎn)品銷售意向。經(jīng)銷商模式下，經(jīng)銷商對(duì)最終用戶的成套儀器設(shè)備整體招標(biāo)采購(gòu)進(jìn)行投標(biāo)，投標(biāo)成功后，向公司采購(gòu)在實(shí)驗(yàn)室分析儀器、環(huán)境監(jiān)測(cè)儀器等產(chǎn)品及服務(wù)。

（三）公司主要業(yè)績(jī)驅(qū)動(dòng)因素

1、外部因素

（1）產(chǎn)業(yè)政策扶持

公司涉及行業(yè)繼續(xù)受益于制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)和新興產(chǎn)業(yè)快速發(fā)展趨勢(shì)，以及相關(guān)法律法規(guī)、政策發(fā)布所帶來的發(fā)展機(jī)遇，相關(guān)產(chǎn)品市場(chǎng)需求持續(xù)上升。

（2）下游行業(yè)自身發(fā)展需求

在傳統(tǒng)下游領(lǐng)域，實(shí)驗(yàn)分析儀器廣泛應(yīng)用于冶金、石化、電力、建材、環(huán)保等國(guó)民經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)和支柱行業(yè)。隨著國(guó)家經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的轉(zhuǎn)型升級(jí)，新材料、生物醫(yī)藥、生命科學(xué)、環(huán)境監(jiān)測(cè)等新興下游領(lǐng)域快速發(fā)展，將會(huì)帶來更多商機(jī)。

（3）國(guó)產(chǎn)替代進(jìn)程加速，產(chǎn)品迎來更多市場(chǎng)機(jī)遇

目前，我國(guó)實(shí)驗(yàn)分析儀器行業(yè)品種基本齊全，但高檔產(chǎn)品依賴進(jìn)口。國(guó)產(chǎn)替代是大勢(shì)所趨，國(guó)家和企業(yè)在供應(yīng)鏈的安全和自主可控上愈發(fā)重視，國(guó)內(nèi)廠商迎來更好的市場(chǎng)進(jìn)入機(jī)會(huì)。公司分析儀器從材料技術(shù)、設(shè)計(jì)到工藝，產(chǎn)業(yè)鏈自主可控，儀器儀表市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力也在不斷增強(qiáng)。

2、內(nèi)部因素

公司自成立以來一直重視自主創(chuàng)新，不斷加強(qiáng)公司核心競(jìng)爭(zhēng)力的提高，加大對(duì)研發(fā)投入及產(chǎn)品線的拓展。公司經(jīng)過30年的發(fā)展，在分析儀器方面積累了雄厚的技術(shù)實(shí)力，取得了大量的技術(shù)成果，未來較長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)，預(yù)計(jì)將繼續(xù)保持在國(guó)內(nèi)分析儀器行業(yè)的領(lǐng)航者地位。

二、核心競(jìng)爭(zhēng)力分析

報(bào)告期內(nèi)，公司及子公司新獲得國(guó)家知識(shí)產(chǎn)權(quán)局授權(quán)的專利14項(xiàng)，其中發(fā)明專利2項(xiàng)，實(shí)用新型專利7項(xiàng)，外觀專利5項(xiàng)。公司及子公司新獲得國(guó)家知識(shí)產(chǎn)權(quán)局受理的專利30項(xiàng)，其中發(fā)明專利3項(xiàng)，實(shí)用新型專利27項(xiàng)。公司及子公司新增計(jì)算機(jī)軟件著作權(quán)登記證書16項(xiàng)。

三、公司面臨的風(fēng)險(xiǎn)和應(yīng)對(duì)措施

1、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)風(fēng)險(xiǎn)

國(guó)產(chǎn)分析儀器的發(fā)展存在極大地制約和挑戰(zhàn)，一方面，國(guó)際分析儀器巨頭已經(jīng)在諸多領(lǐng)域建立了較大的優(yōu)勢(shì)，這些國(guó)際企業(yè)在技術(shù)和資本方面實(shí)力超過國(guó)內(nèi)企業(yè)，國(guó)內(nèi)企業(yè)在競(jìng)爭(zhēng)上處于弱勢(shì)地位。另一方面，國(guó)產(chǎn)儀器同質(zhì)化嚴(yán)重，導(dǎo)致國(guó)內(nèi)市場(chǎng)低價(jià)競(jìng)爭(zhēng)現(xiàn)象普遍，嚴(yán)重影響了行業(yè)內(nèi)的整體利潤(rùn)率。國(guó)產(chǎn)儀器的發(fā)展離不開核心技術(shù)的研發(fā)創(chuàng)新，更離不開國(guó)人對(duì)國(guó)產(chǎn)品牌的支持，振興國(guó)產(chǎn)儀器任重而道遠(yuǎn)。

公司自成立以來一直重視自主創(chuàng)新，公司要進(jìn)一步加強(qiáng)核心技術(shù)的研發(fā)，持續(xù)推出高附加值的新產(chǎn)品以及行業(yè)深度解決方案，不斷加強(qiáng)公司核心競(jìng)爭(zhēng)力，公司將緊追政策步伐，進(jìn)一步加強(qiáng)對(duì)新產(chǎn)品的推廣力度，適時(shí)調(diào)整產(chǎn)品的銷售策略，最大限度的擴(kuò)大新產(chǎn)品的銷售。

2、技術(shù)和人才流失風(fēng)險(xiǎn)

公司所處行業(yè)屬于技術(shù)密集型行業(yè)，需要大量的研發(fā)投入、長(zhǎng)期的技術(shù)積累，同時(shí)需要專業(yè)化的銷售、運(yùn)維團(tuán)隊(duì)來滿足客戶的需求。公司多年來積累了豐富的管理經(jīng)驗(yàn)、生產(chǎn)技術(shù)，建立了較為完善的銷售渠道和服務(wù)網(wǎng)絡(luò)，培養(yǎng)了一大批中高級(jí)管理人員、技術(shù)骨干、銷售骨干及服務(wù)工程師。面對(duì)激烈的人才競(jìng)爭(zhēng)，公司將面臨骨干人員流失的風(fēng)險(xiǎn)。公司將持續(xù)關(guān)注行業(yè)發(fā)展方向，緊貼市場(chǎng)需求，優(yōu)化技術(shù)研發(fā)管理體系，加強(qiáng)對(duì)研發(fā)人才的引進(jìn)和培養(yǎng)，提高技術(shù)人員的穩(wěn)定性，充分調(diào)動(dòng)員工積極性、增強(qiáng)員工獲得感，助力員工與公司共同成長(zhǎng)。持續(xù)加大技術(shù)研發(fā)力度，及時(shí)調(diào)整研發(fā)方向和技術(shù)儲(chǔ)備，以期快速迎合市場(chǎng)需求。

3、商譽(yù)減值風(fēng)險(xiǎn)

公司通過并購(gòu)重組收購(gòu)的企業(yè)未來經(jīng)營(yíng)狀況存在不確定性，如果未來經(jīng)濟(jì)環(huán)境、行業(yè)政策發(fā)生重大不利變化，則存在商譽(yù)減值的風(fēng)險(xiǎn)，降低當(dāng)期利潤(rùn)。

公司將與并購(gòu)資產(chǎn)在業(yè)務(wù)、銷售渠道、管理及技術(shù)等方面的互補(bǔ)性進(jìn)行資源整合及優(yōu)化配置，積極發(fā)揮各業(yè)務(wù)板塊的優(yōu)勢(shì)，保持各業(yè)務(wù)板塊的持續(xù)競(jìng)爭(zhēng)力，將并購(gòu)重組形成的商譽(yù)對(duì)上市公司未來業(yè)績(jī)的影響降到最低程度。

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