綜上所述，與其他ODM公司相比，發(fā)行人的優(yōu)勢(shì)在于較早的進(jìn)入了筆記本電腦、智能穿戴、AIoT設(shè)備等領(lǐng)域，產(chǎn)品線涵蓋的智能硬件種類較為豐富?；诓煌奉愔悄苡布a(chǎn)品的技術(shù)積累和公司為促進(jìn)不同品類間類似技術(shù)相互交流成立的技術(shù)委員會(huì)機(jī)制，發(fā)行人較同行業(yè)公司具有更強(qiáng)的跨品類技術(shù)擴(kuò)展能力。就具體某一產(chǎn)品的技術(shù)指標(biāo)或功能實(shí)現(xiàn)而言，公司產(chǎn)品也具有一定的產(chǎn)品性能、實(shí)現(xiàn)時(shí)間、實(shí)現(xiàn)成本等優(yōu)勢(shì)，可以為消費(fèi)者帶來更好的使用體驗(yàn)。
關(guān)于虛擬股權(quán)，根據(jù)問詢回復(fù)，2005年至2020年7月期間，創(chuàng)始股東主導(dǎo)實(shí)施了對(duì)員工的虛擬股權(quán)激勵(lì)，獲授員工享有分紅和股份增值權(quán)益。2017年6月、2020年8月，相關(guān)員工通過認(rèn)購員工持股平臺(tái)份額然后增資發(fā)行人的方式進(jìn)行顯名登記。虛擬股權(quán)涉及激勵(lì)對(duì)象511人，其中目前已離職退股人員為188人，訪談覆蓋率20.25%。對(duì)于前述虛擬股以及實(shí)股認(rèn)購款，均由創(chuàng)始股東賬戶或其指定賬戶收取。
上交所要求發(fā)行人進(jìn)一步補(bǔ)充說明：(1)虛擬股權(quán)的來源、主要種類、相關(guān)協(xié)議的主要約定內(nèi)容、規(guī)范過程，員工認(rèn)購、創(chuàng)始股東回購相關(guān)股權(quán)以及分紅的資金來源情況，結(jié)合前述事項(xiàng)分析虛擬股權(quán)在法律上的權(quán)利義務(wù)屬性，相關(guān)設(shè)置的合法合規(guī)性以及是否涉及股票變相發(fā)行;(2)結(jié)合歷史上存在的人力資源出資、虛擬股權(quán)等事項(xiàng)，說明發(fā)行人是否存在股權(quán)代持或其他利益安排，是否存在糾紛或潛在風(fēng)險(xiǎn)，如有，請(qǐng)說明是否對(duì)實(shí)控人和控股股東所持股份權(quán)屬清晰產(chǎn)生重大不利影響;(3)虛擬股權(quán)激勵(lì)對(duì)象是否均為發(fā)行人員工，如否，請(qǐng)說明原因以及是否涉及利益輸送;(4)前述實(shí)股認(rèn)購款由創(chuàng)始股東賬戶或其指定賬戶收取的原因、合理性;(5)股份支付處理是否符合企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則相關(guān)要求。
華勤技術(shù)回復(fù)稱，根據(jù)上述，虛擬股在我國法律法規(guī)中未有明確規(guī)定，不屬于《公司法》《公司章程》規(guī)定的公司股權(quán)或股份，虛擬股的獲授對(duì)象并非公司股東，無需辦理工商登記，亦不享有《公司法》和《公司章程》規(guī)定的公司股東享有的表決權(quán)等股東權(quán)利，虛擬股的授予及回購也不影響公司股東及股本結(jié)構(gòu)。公司的虛擬股激勵(lì)僅是創(chuàng)始股東與有關(guān)激勵(lì)對(duì)象之間關(guān)于分享公司分紅、權(quán)益增值等經(jīng)濟(jì)性收益的一種內(nèi)部合約安排。
根據(jù)有關(guān)虛擬股激勵(lì)協(xié)議，公司及創(chuàng)始股東制定的《員工持股辦法》等管理制度，并經(jīng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師等與激勵(lì)人員訪談，公司虛擬股激勵(lì)計(jì)劃遵循員工自愿參與的原則，激勵(lì)對(duì)象系真實(shí)自愿參與創(chuàng)始股東主導(dǎo)的虛擬股激勵(lì)計(jì)劃，亦秉持“入股自愿、收益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)”原則與創(chuàng)始人邱文生簽署有關(guān)激勵(lì)協(xié)議。據(jù)此，公司虛擬股設(shè)置及實(shí)施系民事主體之間真實(shí)、自愿的意思表示，未違反其時(shí)適用的《民法通則》《合同法》及《公司法》等法律法規(guī)的規(guī)定。
在發(fā)行人虛擬股激勵(lì)的規(guī)范過程中，員工持股平臺(tái)的設(shè)立、出資及財(cái)產(chǎn)份額變動(dòng)，以及員工持股平臺(tái)向公司的出資已按照《公司法》《合伙企業(yè)法》及《公司章程》的規(guī)定履行了必要法律程序，符合相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定。
另如上述，創(chuàng)始股東主導(dǎo)實(shí)施的虛擬股激勵(lì)不屬于股票發(fā)行或變相發(fā)行，具體理由如下：
1、虛擬股為創(chuàng)始股東授予激勵(lì)對(duì)象，并據(jù)此享有公司相應(yīng)分紅等經(jīng)濟(jì)收益的依據(jù)，不屬于《公司法》《證券法》規(guī)定的公司股權(quán)/股份或證券，且授予員工虛擬股的目的主要為激勵(lì)公司在職員工，并基于員工自愿參與的原則，不屬于《證券法》第九條規(guī)定的向不特定對(duì)象公開發(fā)行，或采取廣告、公開勸誘和變相公開方式進(jìn)行非公開發(fā)行的情況;
2、創(chuàng)始股東實(shí)施的虛擬股激勵(lì)計(jì)劃具有授予、歸屬、回購等管理機(jī)制，虛擬股的認(rèn)購、回購不涉及公司注冊(cè)資本或?qū)嵤召Y本的變動(dòng)，虛擬股及其涉及的認(rèn)購、回購資金由創(chuàng)始股東進(jìn)行閉環(huán)管理，有關(guān)認(rèn)購款項(xiàng)未支付予公司銀行賬戶，據(jù)此，創(chuàng)始股東授予員工虛擬股進(jìn)行激勵(lì)不屬于公司的股份發(fā)行或變相發(fā)行，不適用《公司法》《證券法》有關(guān)股份或證券發(fā)行的有關(guān)規(guī)定。
就公司虛擬股設(shè)置合規(guī)性等事項(xiàng)，保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師與上海市市監(jiān)局登記注冊(cè)處的工作人員現(xiàn)場(chǎng)訪談，工商部門工作人員確認(rèn)，授予員工的虛擬股在落實(shí)至工商登記前，不屬于工商行政主管部門的監(jiān)管范圍，無需履行工商登記備案程序。根據(jù)公司及其各員工持股平臺(tái)的工商、稅務(wù)主管部門出具的合規(guī)證明，公司及其創(chuàng)始股東的確認(rèn)，并通過上海市金融工作局、上海市證監(jiān)局、上海市市監(jiān)局等網(wǎng)站公開檢索，截至本回復(fù)出具之日，公司及其創(chuàng)始股東均不存在因歷史上實(shí)施的虛擬股激勵(lì)被有關(guān)主管部門給予行政處罰的情況。
綜上，公司歷史上虛擬股設(shè)置未違反其時(shí)適用的相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定，虛擬股的規(guī)范已履行必要法律程序，符合《公司法》等法律法規(guī);虛擬股激勵(lì)不涉及公司股份發(fā)行或變相發(fā)行。
公司設(shè)立時(shí)35%的人力資本作價(jià)出資明確歸屬于實(shí)際控制人邱文生，并經(jīng)全體股東確認(rèn)且履行了工商登記程序，不存在股權(quán)代持或其他特殊利益安排。
關(guān)于，邱文生于2007年以個(gè)人資金替換人力資本瑕疵出資，根據(jù)以上，邱文生已于2007年以個(gè)人資金替換原有人力資本出資，不存在代他人向公司出資或代他人持有公司股權(quán)的情況，也不存在其他特殊利益安排。雖此次邱文生在替換出資過程中存在先自公司拆借資金進(jìn)行出資替換，而后再向公司償還的情形，
但鑒于：(1)邱文生替換出資及其資金拆借行為已經(jīng)公司當(dāng)時(shí)全體股東的一致同意，且邱文生當(dāng)年已將有關(guān)拆借資金償還予公司，各股東確認(rèn)未因此形成直接或間接占用發(fā)行人資金的情形，也未損害公司及其股東的利益;(2)該次替換出資及其后發(fā)行人實(shí)施的系列增資及相應(yīng)股東出資事項(xiàng)已經(jīng)驗(yàn)資機(jī)構(gòu)審驗(yàn)，確認(rèn)發(fā)行人現(xiàn)有注冊(cè)資本與實(shí)收資本一致，不存在有關(guān)股東虛假出資情況的說明;(3)邱文生亦確認(rèn)未因此受到工商主管部門的處罰。因此，該事項(xiàng)不構(gòu)成本次發(fā)行上市的實(shí)質(zhì)性障礙。
此外，315萬元的初始人力資本出資的認(rèn)繳出資人、最終的實(shí)際出資人均為邱文生，且上述人力資本出資及其替換經(jīng)彼時(shí)公司全體股東一致同意并履行了工商登記手續(xù)，該等股權(quán)自始至終歸屬于邱文生，不存在股權(quán)代持情形，經(jīng)邱文生等創(chuàng)始人確認(rèn)，該等人力資本出資及替換亦不存在特殊利益安排。
公司及其實(shí)際控制人因人力資本出資瑕疵產(chǎn)生法律訴訟等糾紛的風(fēng)險(xiǎn)較小，公司控股股東及實(shí)際控制人已出具專項(xiàng)承諾，該事項(xiàng)不構(gòu)成本次發(fā)行上市的實(shí)質(zhì)性障礙。
根據(jù)公司虛擬股激勵(lì)協(xié)議，并經(jīng)創(chuàng)始股東確認(rèn)，創(chuàng)始股東主導(dǎo)實(shí)施的虛擬股激勵(lì)計(jì)劃主要面向公司的核心員工或中高層員工實(shí)施，期間由于個(gè)別員工出于個(gè)人職業(yè)發(fā)展與規(guī)劃等原因，存在自公司離職創(chuàng)業(yè)、入職創(chuàng)始股東投資或發(fā)行人參股的關(guān)聯(lián)企業(yè)，如上海酷宇通訊技術(shù)有限公司、上海唯樂通訊設(shè)備有限公司(后更名為班在(上海)企業(yè)管理有限公司，已于2019年4月注銷)等之后，經(jīng)與創(chuàng)始股東協(xié)商全部或部分保留在公司享有的虛擬股激勵(lì)權(quán)益的情況。截至本回復(fù)出具之日，涉及激勵(lì)對(duì)象6名，折算后合計(jì)持有公司股份比例為2.56%，持股比例較低。
創(chuàng)始股東確認(rèn)，當(dāng)時(shí)部分員工出于個(gè)人職業(yè)規(guī)劃等原因有意離職創(chuàng)業(yè)或入職有關(guān)關(guān)聯(lián)企業(yè)任職，鑒于有關(guān)員工入職公司時(shí)間較早，曾于公司初創(chuàng)及早期發(fā)展階段作出相應(yīng)貢獻(xiàn)，為支持員工創(chuàng)業(yè)，亦為公司探索或培育未來的業(yè)務(wù)機(jī)會(huì)和拓展業(yè)務(wù)發(fā)展方向等目的，在少量員工離職創(chuàng)業(yè)或入職公司關(guān)聯(lián)方等之后繼續(xù)享有虛擬股激勵(lì)權(quán)益的情況，針對(duì)該等人員實(shí)施的虛擬股激勵(lì)不存在任何利益輸送。
經(jīng)保薦機(jī)構(gòu)、發(fā)行人律師與該6名激勵(lì)對(duì)象訪談并查閱其出具的書面確認(rèn)，該等激勵(lì)對(duì)象確認(rèn)與發(fā)行人及其創(chuàng)始股東、主要客戶、供應(yīng)商等不存在關(guān)聯(lián)關(guān)系及其他利益安排，且歷史上持有的虛擬股及現(xiàn)持有的公司員工持股平臺(tái)出資額/財(cái)產(chǎn)份額均系個(gè)人真實(shí)持有，不存在糾紛、潛在糾紛，不存在委托持股、信托持股或其他利益安排，該等激勵(lì)對(duì)象與發(fā)行人及其創(chuàng)始股東之間也不存在未結(jié)清的債權(quán)債務(wù)或爭(zhēng)議、糾紛。(陳蒙蒙)
關(guān)鍵詞： 華勤技術(shù) 科創(chuàng)板 三輪問詢 主要關(guān)注 科創(chuàng)板定位
